選擇權 權複下單方式？ ，香港商標註冊
想請問選擇權下單的 (權複下單)，下單裡面的價格只有一格該怎麼填？
例如：我想要組合下面這種單
sell Call 7900 47
buy Call 8200 12.5
價格是 (47-12.5) = 34.5 (我收取)
所以價格我該填 (34.5) 還是 (0) ？
因為我是收取權利金 (34.5) ，所以價格我該怎麼填？
小弟只知道市價不能勾。
如果下單方式改成
buy Call 7900 47
sell Call 8200 12.5
又該怎麼填？
謝謝大家的回答…小弟是想做勒式
只是說不知道下單用哪一種比較好…
情況一：保証金15000
sell call 7900 47
sell put 6900 78
下複單的價格是125嗎？
buy call 8200 12.5
buy call 6600 40
下複單的價格是52.5嗎？
情況二：保証金30000
sell call 7900 47
buy call 8200 12.5
下複單的價格是34.5。
buy put 6600 40
sell put 6900 78
下複單的價格是38。
不知道這兩種的交易差別在哪？
不好意思！ 最後一個問題是，下複單的方式一定都是 IOC(立即成交否則取消)嗎？
他的選項還有 ROD(指定價限當日有效)不能等今日的價格剛好在範圍內就成交？
KK您好，
想請問(情況二)我在試算(券商下單網站)時，他所需要保證金30000！
等於是說
sell call 7900 47
buy call 8200 12.5 這組保證金15000
-------------------------
buy put 6600 40
sell put 6900 78 這組保證金15000
-------------------------
總共保證金30000，除了這保證金以外還需要支付權利金嗎？
我的認知是 S7900C+B8200C=34.5 (我拿走34.5的權利金，支付15000保證金，對嗎？)
大概了解，那如果我不想等到結算(稍有獲利)，要平倉的話一樣是
(新倉)
sell call 7900 47
buy call 8200 12.5
--------------價格34.5
(平倉)
buy call 7900 47
sell call 8200 12.5
-------------價格一樣是34.5嗎？
網路找的問題解決方法
1.是34.5沒錯~不過要保證金~看不漲的小空單組合
這是看大盤不過7900~8200只是純避險的~沒太大意義~
可是這樣的單不鼓勵~
因為大盤往上漲的時候~7900衝的比8200快~恐怕會雙賠~
7900C的權利金往上衝~可是8200的權利金可能會不動~
這樣的複式單只會降低獲利~可是避險效果很差~除非大盤漲到8212.5以上~
這樣的B8200的C避險才有效~
最多賺34.5~最多賠8212.5-7947=265.5~也是結算8200賠最多~
2.也是34.5~這組複式單可以不用保證金
這是看大盤在~7900~8200之間結算的多單~
沒有風險問題~最多賠34.5~多可賺8200-7900-47+12.5=240.5~結算收8200時~獲利最大~這是預測結算價區間 的組合單~
情況一
1.是的~125沒錯
2.這不是複式單~只是2口一般的買單~分開掛就行了~不然用複式的~沒成交就會立刻被取消~
你這2組這樣組合不是最佳組合~
狀況二(才是最佳組合)
應該合成
S7900C+B8200C 47-12.5=34.5<<<只要付權利金
S6900P+B6600P 78-40=38<<<<只要付權利金
這樣是不用保證金的
你的組法第一組要保證金S7900C+S6900P<<<這一組要15000+權利金125點
最後一個問題~
大部分會下IOC<<<不成交立刻取消---一般為了成交會加個0.5或1點~因為IOC會優先成交~
因為權利金的價格會變動~所以不能下ROD<<<<當日有效~因為(S跟B)反過來還是會成交的~不過下場差很多~
對不起我看反了=.=
剛的解釋是錯誤的~因為S7900C是較近合約~B8200C是較遠合約~
所以
S7900C(純S方)+B8200C(只是純避險)<<<這種複式單<<看小空單<<要保證金
我說的複式單應該是反過來S8200C+B7900C<<這是看小多單~不用保證金
用文字敘述容易搞混~
你是看大盤漲不過7900
而去S7900C~其實不用避險部位~因為你買8200C是為了避險
可是7900到8200還差300點~避險效果極低~更不用說差現貨快1000點~
除非多頭~不然一個月漲1000點很難~所以一般都是S較遠的8200~而不是S較近7900的~
你只是覺得S7900C比S8200C權利金多~
一般避險都是2口或3口S7900C~~用一口B8200C避險~
而且如果大盤真的會到8200~你買7900的C就好了~
因為方向已經跟你看的不一樣~
S7900C+B8200C=34.5<<要保證金
總付出金額~15000+34.5*50=15000+1725=16725<<<這是你全部要付的<<不過之中的1725是可以重複下單的資金~
我以前也一直很煩惱這種單~
如果指數7500~看空的話~我會S7800的C+B8000的C
也可以B7200P+S7000P....這都是屬於避險型的~獲利跟損失都有限
看多的話反過來~B7800C+S8000C
或S7200P+B7000P.......也是避險型的單~獲利跟損失都有限
做賣方需要耐心等權利金萎縮~你S7900C是對的~不過B8200C給他有點太遠~
避險一般都只差1到2檔~太遠其實沒效果~
最可能的走法是S7900C的權利金在漲~可是B8200C的權利金在萎縮~
一般來說建立避險的部位發生效果時~表示方向已經看錯了~
這時應該立刻停損~跟著趨勢才對~不要坳單~不然要煎熬好久~
總付出金額~15000+34.5*50=15000+1725=16725<<<這是你全部要付的<<不過之中的1725是可以重複下單的資金~
你確實可以拿走34.5點權利金~1725~可是你出金1725後維持率就不是100%~16725才是100%的維持率~
完全正確~你只不過是~同價位~平倉部位而已~賠手續費而已~
你要賺~必須指定價格~
你指定34.5就賠手續費~~
賺賠要看你平倉時~7900C跟8200C的價格~
如果大盤往下跌~你可以指定24.5~那就賺10點~
如果大盤往上漲~你可以指定44.5~那就賠10點~
正確的說34.5點這個數字是隨指數浮動的~你要平倉可以填其他數字~不過當然是要能成交的~
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